三季度以来基金投资成绩单揭

2019-09-21 10:59 | 来源:未知

三季度以来基金投资成绩单揭

WIND数据显示,今年以来截止9月19日,权益类基金(只计2019年以前成立的基金A类份额)算术平均涨幅为7.88%,其中,主动权益类基金平均涨幅为8.54%,被动权益类基金平均涨幅为5.19%,显示主动权益类基金有较为明显的超额收益。收益率超过30%的基金有21只,全部是主动型。
 
而这主要是受到板块间的行情分化影响。上述区间内,电子行业一马当先,总市值加权平均涨幅达到28.81%,在28个申万一级行业中领先,而其它行业涨幅均不超过16%。国防军工、计算机、医药生物三大板涨幅在10%至15%之间。

 
因此,就主动权益类基金来看,主要投向电子板块的基金领跑同类。WIND数据显示,上述区间内,华安媒体互联网涨幅达到38.1%,在所有权益类基金中排名首位。该基金二季度末的股票仓位在9成以上,接近93%,其前十大重仓股包括歌尔股份、恒华科技、中兴通讯、浪潮信息、东山精密、鹏鼎控股、华友钴业、水晶光电、闻泰科技,除恒华科技和中兴通讯外,其余个股三季度以来都有不错的涨幅。而受三季度以来的大涨推动,华安媒体互联网今年以来的总收益率也达到了74%。
 
财通成长优选、诺安成长、银河创新成长、财通多策略福鑫三季度以来分别上涨 37.61%、37.21%、36.94%、36.04%。这些基金的配置方向也均主要在电子、计算机、通信等方向。财通成长优选两只基金配置较为相似,配置的个股包括世嘉科技、沪电股份、天孚通信、新易盛、隆基股份、中兴通信、太辰光、通威股份、华正新材等。除诺安成长外,其余几只基金今年以来的总回报均已经突破70%,在年度业绩排行榜上排名前列。
 
长安宏观策略基金跌幅第一
 
基础市场的分化也带来了基金业绩的分化。截止9月19日,三季度以来共有11个申万一级行业“收绿”,其中钢铁、采掘、商业贸易跌幅前三,分别为7.04%、4.24%和3.03%。此外,地产、建筑装饰、银行、交通等板块跌幅也在1%以上。
 
主动权益类基金中跌幅最大的是长安宏观策略,三季度以来下跌8.72%。顾名思议,该基金在投资中会有较明显的宏观择时和行业配置策略。二季度末,该基金的股票仓位约为80%,主要配置了金融股,前十大重仓股包括金融股中信证券、农业银行、海通证券、中国平安、招商证券等。此外还配置了伊利股份、北方华创、中国长城、山东黄金、广电网络等。
 
仅以前十大重仓股的表现来看,三季度以来这些个股涨多跌少,伊利股份跌近14%,中国长城、山东黄金涨幅超20%。因此,结合该基金的跌幅来看,不排除三季度以来该基金有所调仓,但未能踩准方向。
 
此外,长安旗下另一只基金长安鑫禧 A 三季度以来的跌幅也达到4.67%,该基金与长安宏观策略拥有一位相同的基金经理,配置方向也较为相似。不过该基金二季度末的股票仓位只有3成。那么据此推测,该基金在三季度以来有所加仓的概率较大。
 
东吴国企改革三季度以来跌幅在主动权益类基金中仅次于长安宏观策略,为5.5%。该基金二季度末的股票仓位几乎为零,三季度以来有明显的下跌,显示该基金又在股票持仓上有所变化。
 
值得一提的是,跌幅前三的基金受今年以来的总收益率均不足10%,且三只基金的资产规模也均较小,除了长安鑫禧资产规模达到2.5亿元,另外两只规模均在1亿元以下。
 
此外,中海能源策略、富国金融地产行业、格林伯锐A、广发趋势动力、东方成长收益A、汇添富港股通专注成长、国联安红利等基金三季度以来跌幅超过3%。